黄钦勇是台湾地域知名半导体产业媒体《电子时报》的开创人兼现任社长，作为一个从80/90年代开端就专注于半导体行业察看的媒体人，黄钦勇是一个深谙台湾地域半导体产业展开故事的业内精英。

在黄钦勇最近出版的《东方之盾》一书中，黄钦勇以为半导体产业是“东方之盾”——他以为：台湾岛在全球半导体产业链上的重要位置能够让台湾地域在大陆和美国之间的大国博弈里占领一个“风雨不动安如山”的主动位置。

但是，在某次接受台湾地域本地媒体采访的时分，面对掌管人提出的“假如美国要台积电把工程技术人员和资料都送到美国去会怎样样？”的问题时，黄社长也只能“顾左右而言他”空中露难色地说一句：

“假如谈政治的话，我们就听美国的啊，我也没措施。”

这段采访发作在2021年的下半年，节目掌管人当时也只是假定性地提出了问题。

但往常，这一天真的来了。

依据台湾地域本地的媒体报道，台积电开创人张忠谋招认：台积电在美国的工厂不只会消费5nm制程的芯片，还会消费愈加先进的3nm制程的芯片——这是台积电30多年历史上第一次把最先进产能搬到台湾岛之外的中央。

以至，台湾本地也有媒体爆料：从11月1日开端，很多台积电工程师就开端举家搬往美国亚利桑那厂区去了——12月的设备进场仪式之后，就会布置试产和量产，随后也会有更多的工程师举家前往美国。

看来，有时分产业经济的事情并没有我们想象的那么复杂——处置最复杂的产业问题，常常只需求“举家搬迁”这样憨厚的处置方式。

台积电的转移是被迫的吗？

是被迫的吗？

难说。

假如说是被迫搬迁，那从一种意义上来说，你可能对资本的价值观还不太了解。但假如说是自愿搬迁，从另一种意义上来说，你可能对美帝的思想方式还不太了解。

要知道，理想世界里没有那么多非黑即白的事情，绝大多数事情都或多或少带有一些“半推半就”“欲拒还迎”的意义。

我们能够首先看看“正方”的见地。

从部分台湾网民的评论里，我们能够看出作为本地人的他们是如何看待这件事的。

显然，并不是一切台湾本地人都觉得这是一件好事。一部分台湾本地人以为台积电搬迁属于被迫，被卖了还在帮人数钱，美国人一旦控制了3nm芯片的消费才干就会立刻丢弃台积电。

当然了，纯看网友的吐槽是不够的，我们还需求看看美国官方最近在半导体产业上的“小动作”。

2021年6月初，美国参议院经过了《2021年美国创新与竞争法案》，估量在未来的五年时间里投入2500亿美圆，强化美国在人工智能、半导体、量子计算、先进通讯、生物科技、新能源等高科技范畴的研发、制造以及供给链的应对。这个法案的目的之一，就是要将美国芯片的全球市占率从往常10%拉高到30%。

另一件事情就是芯片法案，“芯片法案”全称“芯片和科学法案”，是美国参众两院于2022年7月前后经过的一项法案。它受权美国政府未来五年内支出2500亿美圆来推进半导体产业的展开，是美国有史以来最大的一笔“五年研发预算”。其中，半导体制造业分到了527亿美圆的补贴，同时还能给芯片企业的工厂提供240亿美圆的免税额度。

最重要的是，假如芯片企业想享用这种优惠政策，那么在未来10年内就不能够在中国大陆新建或者扩建较先进制程（28nm及以下）的半导体工厂。实质上说，“芯片法案”的中心就是要让中国丧失先进半导体的制造才干。

究竟，美国人既然曾经摆明了要打压中国先进半导体制造，增强自身半导体制造，就不可能错误台积电有什么想法。

另外，依据彭博社的报道，美国也在为未来台海的突发状况作准备——假如战火燃起，美国人以至有可能将台积电一切的工程师转移到美国去。

实践上，自从2022年2月下旬俄乌战争开端，华盛顿就开端思索台海方向的布置了。

美国国度保险委员会以为，假如未来台积电遭受重创，将会惹起1万亿美圆以上的损失——等于全球半导体行业两年的停业额。

假如从美国人的角度去看问题，我们就能感遭到美国人的压力了：美国某种水平上也过于依赖台湾地域所提供的半导体产能。只不外美国版的“国产替代”比我们难度要小得多——只需求让台积电把工厂搬过来就好了。

想法很美好，但是理想一定如此。台湾地域之所以能在过去的30多年时间里成为世界半导体产业链的中心节点，不只仅是由于有一家“台积电”，而是由于台湾岛上曾经构建了一个繁荣的“半导体生态圈”——即便美国人能让台积电把工厂设备和人员都搬过去，它能把整个生态圈都搬过去吗？

最严重的推论来自于两个美国学者于2021年11月发表在《美国陆军战争学院季刊》上的文章——这两个学者以为：假如台海真的爆发战争，美国应当从物理上消灭台积电，阻止大陆取得任何相关技术。不外，拜登似乎对这倡议并不感冒，所以目前来看还只是两个美国学者的脑洞而已。

然后，我们再来看看反方观念——即台积电转移产能到美国去的行为并非被逼无法。

首先是台积电开创人张忠谋自己的态度。

台积电开创人张忠谋自己关于“台积电转移”的见地颇为暗昧：11月21日，张忠谋在发布会上招认台积电将在美国树立最先进的3nm工厂，而且可能不止修建一座。除此之外，张忠谋还表示：固然在美国消费芯片的成本会高出不少，但是这不意味台积电会“扫除”把部分产能转移到美国的计划。

另外，张忠谋也曾经和哈里斯等美国高级官员中止了对话，8月份佩洛西窜访台北的时分，也和台积电现任CEO刘德音密谈许久。

事实上，以目前各家媒体所披露的台积电高层的表态来看，并不太能看出“胁迫”的意味，更像是一种劝说或者“讨价讨价”。

其次是台积电的大客户状况和收入结构。

对台湾上上下下的半导体相关企业来说，总体状况大约是这样的：

芯片设计环节，美国客户占比7.7%，大陆客户占比54.3%，以大陆客户为主。芯片制造环节，美国客户占比53.9%，大陆客户占比19.7%，以美国客户为主。芯片封装测试环节，美国客户占比49.5%，大陆占比11.8%，以美国客户为主。

对台积电来说，美国的苹果一直是其第一大客户。事实上，台积电的主要客户里除了台湾地域本地的联发科以外，其他客户全是美国企业，累计贡献了台积电2021年63.3%的营收。之前华为海思一度成为了仅次于苹果的第二大客户，但由于美国制裁，海思曾经完整淡出。

个人觉得台积电是真的“窝囊”——被他人一通操作撬掉一个大客户之后，往常还要上赶子去给他人修厂子。不外这也没措施，假如不放弃这个大客户，估量其他的大客户也要丢了。

总而言之，从收入结构和大客户状况上看，美国市场才是台积电最重要的市场，美国客户才是台积电最重要的客户——选择靠近客户设厂似乎也并不是什么太反常识的决议。

在我看来，我们的确很难说台积电破天荒地转移最先进产能到美国去能否是出于被逼无法，但最终的结果是：美国本土将重新取得全球最强的半导体消费才干。

我们怎样办？

面对这样的结果，在当前这个环境之下，我们的压力不可思议。

台积电的去向问题，实质上讲其实是一个半导体供给链的变更问题。在过去很长一段时间里，半导体供给链不时奉行的是“全球化道路”——美国和日本资料、欧洲的设备和零件、台湾地域的代工、大陆的封装和终端设备消费。

但往常，美国正在想措施将这种全球化的供给链突破，构成一个以北美为中心的“西半球供给链”。

应该说，关于技术和世界先进水平仍有较大差距的中国来说，半导体供给链的全球化是最有利的。但往常，全球化的供给链自身曾经处在了一个奇妙的位置，我们也认识到了这种风险，积极地在推进国产替代。

达观来说，无论被迫还是主动，我们迟早都是要做到半导体供给链本土化的——除非呈现奇迹，否则国产替代将会是独一的出路。

其实，我们无妨剖析一下可能的几种结果，进而思索到底什么样的展开方式更合适中国目前的现状。

众所周知的事，最最糟糕的状况就是；中国被完整扫除在了全球半导体产业链之外，无论是资料零件还是半导体设备都将难以进口，自主化进程受挫，致使于先进制程消费才干被完整锁死，中国的半导体技术永世性地落后于西方，在国际市场上居于优势位置。

不外，目前来看，这种状况的风险不算特别大。很多半导体资料、零部件和设备目前还是开放采购的状态，自主研发也在紧锣密鼓中止中，我们还没有堕入最糟糕的状况。

而最最达观的状况则是中国半导体产业技术上完成了突破，抢先全球不说，还能够做到100%的自主可控。

但我们也都知道，这种理想好是好，就是“太理想了”。

比较可行的状况应该是一种混合的局面：中国的半导体供给链在自主可控上取得了一定水平的突破，且发育出了一定水平上的抢先位置，在全球半导体市场上有了一定的话语权，于是在全球市场上构成了“中国-美国”的“双系统”格局。

欧洲和日韩的半导体资料、设备厂商将同时效劳中国体系和美国体系，最终像互联网行业一样，呈现出一种“中美双雄”的局面。

而完成这种格局的前提是：中国的半导体供给链具有一定水平的自主性和技术水平，减少对外国的依赖且能不分开国际半导体产业链。

这方面，固然中国国产设备的技术水平和国际抢先水准之间还有不小的差距，但应留意到，国产体系里曾经呈现了几个引人注目的“尖子生”，在命脉的军工、工业消费等范畴为代表的成熟制程市场上，中国半导体设备厂商曾经处置了消费设备的有无问题，基本能够保障自给自足的保险。

细致来看，在最引人注目的光刻机方面，中科院光电所曾经自演了波长为365nm的近紫外DUV光科技设备，上海微电子有了前道90nm制程的光刻机，后道先进封装光刻机也曾经胜利出货。目前曾经能够满足8寸/12寸产线的大范围消费。

在刻蚀机范畴，中国厂商较早就完成了突破。和光刻机相似，刻蚀机也是半导体设备体系里的重要组成部分，以北方华创等企业为代表的中国国产刻蚀设备往常的出货量正在增大，中微公司的CCP刻蚀机往常曾经成为了某些存储芯片、逻辑芯片消费线的第三大供给商，市占率较高。

依据华安证券相关讲演的预测，中国国产刻蚀设备最终能够完成70%的国产化率，处置28nm以上成熟制程工艺的掩盖。目前国内刻蚀设备正在向更先进的14nm/7nm/5nm的方向展开。

依据半导体行业研讨机构Knometa在2022年的讲演：相比2021年，全球半导体产能进步了8%，大陆部分的扩张占了全球扩张的36%-49%，是全球半导体扩产的主力军——这种趋向为中国国产半导体设备企业发明了良好的展开环境。

另外，往常中国大陆主要扩产的是60nm/45nm/28nm等制程的产线，相比起以前的90nm有了大幅度的进步。中芯国际的14nm项目曾经开端具备一定的市场竞争力，曾经能够量产，在矿机芯片上占领了一定的份额。长江存储的Xtacking技术也做到了业内抢先，往常曾经能够完成128层NAND FLASH的量产。

时间紧迫

从某种水平上说，半导体产业曾经和“国运”挂上了钩。

余盛教员所著的《芯片战争》一书中记载了一个颇有意义的瞬间：

2021年4月12日，美国白宫召集了全球19家半导体行业大型企业的担任人举行了一场“全球半导体行业线上峰会”。参会的企业不只包含了上游的制造商（台积电、英特尔和三星等），也有下游的应用商（福特、通用）。这次会议的中心议题就是如何才干处置当时美国芯片短缺的问题。

在会议上，美国半导体工业协会会长约翰·诺伊弗将这个问题归因于美国本土芯片制造行业的萎缩——“1990年，美国消费的半导体占世界的37%，往常只需12%。这一降落主要是由于全球竞争对手政府提供的大量补贴，使美国在吸收新的半导体投资方面处于竞争优势。”

听了诺伊弗的发言，参与会议的美国国度保险部门的头头们也表示：现往常，简直100%的芯片产能都集中在东亚地域，90%的芯片都由一家公司消费，这是一个严重的漏洞。

而在这场会议接近序幕的时分，同样列席了这场会议的美国总统乔·拜登则当着全球半导体行业一切头面人物的面引见了一封由23个参议员和42个众议员联名撰写的信——信中写道：假如我们在这些高技艺的工作岗位和专业学问上输给中国，损失是无法弥补的。

拜登最后直言：

“美国的竞争力，取决于你们（半导体企业）的投资”。

2024年，台积电在亚利桑那的3nm厂就会正式开端运用。假如中间没有意外，那么美国本土将取得消费最先进制程芯片的才干——固然美国从未失去过先进制程芯片的供给，但能在本土消费则意味着整个链条上的美国本土企业整体都会得到进化机遇。

我往常真的很担忧，留给中国半导体行业的时间，可能真的没有我们想象的那么多了。